Warner Bros. Discovery a accepté d'être racheté par Paramount Skydance dans le cadre d'un accord de 110 milliards de dollars signé vendredi matin, selon un extrait audio d'une réunion mondiale de l'entreprise examiné par Reuters.
« Netflix avait le droit légal d'égaler l'offre de PSKY. Comme chacun le sait, ils ont finalement décidé de ne pas le faire. Cela a abouti à un accord signé avec PSKY ce matin. Voilà donc la situation actuelle », a déclaré Bruce Campbell, directeur des revenus et de la stratégie de Warner Bros., lors de la réunion des employés.
Paramount et Warner Bros. n'ont pas immédiatement répondu aux demandes de commentaires.
L'accord – qui comprend environ 29 milliards de dollars de dette – est « l'une des plus grandes refontes médiatiques à Hollywood et créera l'un des plus grands studios de cinéma au monde, permettant à Paramount d'exploiter le vaste trésor de propriété intellectuelle de Warner, y compris des franchises telles que « Les Animaux Fantastiques » et « The Matrix ».
Cela permettra également à Paramount de renforcer ses efforts de streaming, avec une éventuelle combinaison de HBO Max et Paramount+, lui permettant de gagner des parts de marché et de concurrencer le leader du marché Netflix.
L'accord met fin à un conflit amer après que Netflix a refusé d'égaler la dernière offre de Paramount de 31 $ par action, considérée comme supérieure par Warner Bros. à la proposition du pionnier du streaming de 27,75 $ par action pour ses actifs.
Paramount surveillait Warner Bros depuis la fin de l'année dernière, lorsqu'elle avait lancé une campagne hostile pour arracher la société au géant du streaming, augmentant constamment son offre.
La société, dirigée par David Ellison, fils du milliardaire Larry Ellison, a convaincu le conseil d'administration de Warner de revenir à la table des négociations, évoquant la possibilité d'une offre en espèces améliorée.
Dans sa proposition révisée, Paramount a augmenté la pénalité de résiliation qu'elle paierait si l'accord n'obtenait pas l'approbation réglementaire de 5,8 milliards de dollars à 7 milliards de dollars.
L'investisseur activiste Ancora Holdings, qui détient une petite participation dans Warner Bros., a également intensifié la pression sur le propriétaire de HBO pour qu'il s'implique davantage dans Paramount.
Néanmoins, la fusion est susceptible de susciter une surveillance antitrust à Washington, dans des pays étrangers et dans des États américains, dont la Californie, malgré les liens des Ellison avec le président Donald Trump.
Les législateurs des deux côtés de l’échiquier politique ont exprimé leur inquiétude quant au fait que tout accord visant à acquérir Warner Bros. pourrait entraîner une diminution des options et une hausse des prix pour les consommateurs.
Les exploitants de cinéma s'inquiètent également du fait que la fusion des grands studios hollywoodiens pourrait entraîner des pertes d'emplois et une réduction du nombre de films sortis en salles.
